今天FED

peppapig

今天没看到直播。

电视上有人总结了一下：

1. FED说接下来通胀是暂时的，不打算加息。
2. 前两天有rumor说FED要搞operation twist （buy long bond），今天FED没有提这个tool，也没说要增加QE。
3. FED现在不担心treasury rate level，FED现在主要关注的是credit spread。这个就是说除非市场行为导致liquidity，公司融资的问题，FED不会有动作。下面看来要关注high yield bond走势。

看来短期利率还要再往上走，所以银行还能再涨涨？
所以TECH看起来接下来比较难找到长期的bottom，所以下面都是当反弹处理？

今天（工业）金属暴跌，美元在涨。通胀的主题也该休息一段时间？

这个感觉还是回调，挤挤泡沫，大方向也该还是涨的。只是估值过高的成长股会比较难受，如果FED很长时间不出手的话。

wnd4

darwin

前几天看有人分析fed会退守2%一线

看来是正确的，那么tech还要跌很长一段时间，特别是特斯拉之类

看起来fed是打算让市场自己调节，yield涨，美债有吸引力，美元涨，大宗自然跌，那么通胀压力就不大了

peppapig

darwin 发表于 2021-3-4 04:36 PM
前几天看有人分析fed会退守2%一线

看来是正确的，那么tech还要跌很长一段时间，特别是特斯拉之类

对，感觉是这个意思，让市场自己调节。FED还是有节操的。
Tech应该要技术反弹了，如果很多人割肉的话。

foolmelon

调整得还不够

badhabits

peppapig 发表于 2021-3-4 04:40 PM
对，感觉是这个意思，让市场自己调节。FED还是有节操的。
Tech应该要技术反弹了，如果很多人割肉的话。

连Disney都关了60家店改上网购物

打击科技股，这种见好就收，长期下去经济也不好看，美国的牛市都是靠科技股用牛角拱出来的

Cobra

darwin 发表于 2021-3-4 04:36 PM
前几天看有人分析fed会退守2%一线

看来是正确的，那么tech还要跌很长一段时间，特别是特斯拉之类

td2020

badhabits 发表于 2021-3-4 02:01 PM
连Disney都关了60家店改上网购物

打击科技股，这种见好就收，长期下去经济也不好看，美国的牛市都是靠 ...

是这个道理， 但是好多科技股实在是比2000年还bubble.


不过科技股从高点下来差不多有10%了， 反弹也快了。

peppapig

badhabits 发表于 2021-3-4 05:01 PM
连Disney都关了60家店改上网购物

打击科技股，这种见好就收，长期下去经济也不好看，美国的牛市都是靠 ...

主要是挤泡沫，估计不会重复2000年。
科技股还会回来的。

darwin

peppapig 发表于 2021-3-4 05:06 PM
主要是挤泡沫，估计不会重复2000年。
科技股还会回来的。

我觉得会分化，有些估值离谱的，泡沫大的会调整很长时间

估值合理的科技股有业绩支撑，有机会抄底

peppapig

td2020 发表于 2021-3-4 05:06 PM
是这个道理， 但是好多科技股实在是比2000年还bubble.

好些科技股现在已经不贵了，尤其从PEG角度去看，即使discount growth by interest rate。
有些reopen trade其实不便宜，如果考虑到疫情中累积的债务。

peppapig

darwin 发表于 2021-3-4 05:08 PM
我觉得会分化，有些估值离谱的，泡沫大的会调整很长时间

估值合理的科技股有业绩支撑，有机会抄底

嗯，我也这么看。不过最近市场是不区分的，看看下面会不会有改变。

darwin

peppapig 发表于 2021-3-4 05:10 PM
嗯，我也这么看。不过最近市场是不区分的，看看下面会不会有改变。

不区分才有机会抄底啊，有区分，你想抄的不跌，觉得还会跌的拼命跌，咋办

peppapig

darwin 发表于 2021-3-4 05:11 PM
不区分才有机会抄底啊，有区分，你想抄的不跌，觉得还会跌的拼命跌，咋办

是啊，不过看time frame是短线还是中长线。

badhabits

peppapig 发表于 2021-3-4 05:06 PM
主要是挤泡沫，估计不会重复2000年。
科技股还会回来的。

2000的泡沫是那些虚拟的网站股票

2020的泡沫是那些纯概念股

这些走了不可惜

ElliottFib

感谢！！

我非常犹豫要不要把growth 和value的仓位大规模调整。如果我理解的没错，fed的做法会导致tech growth一直跌下去？可是市场会“听”fed的吗？只要大盘一稳住，难道不会都又去疯抢tesla ark？

大牛多多讲解啊

badhabits

peppapig 发表于 2021-3-4 05:09 PM
好些科技股现在已经不贵了，尤其从PEG角度去看，即使discount growth by interest rate。
有些reopen tr ...

就是复工了，在去年形成的心里阴影和生活习惯也不是马上就能改掉的，再说变种病毒也没有疫苗，复工重新开放不会太顺利，尤其是传统商家会涨价想来补偿收益缺失和最低工资的新门槛，会吓退消费者

peppapig

ElliottFib 发表于 2021-3-4 05:20 PM
感谢！！

我非常犹豫要不要把growth 和value的仓位大规模调整。如果我理解的没错，fed的做法会导致tech  ...

不是大牛。。。

感觉最近长期仓位不能太重，需要nimble，保持一定的liquidity快进快出抓反弹。
长期仓位调仓是有必要的，今年肯定要小心估值，不过也需要balance，如果全是一种类型的股票回头方向变了风险也挺大。
Tech里面也有估值合理，长期的secular winner，如果已经回调了不少应该留着看看，至少等反弹了再卖。

其实现在利率还不到疫情前的level，FED如果出来控制长期利率，TAX increase price in之后感觉Tech就会不错。Cyclical是在经济恢复初期比较好，后面还需要看Tech。

peppapig

badhabits 发表于 2021-3-4 05:26 PM
就是复工了，在去年形成的心里阴影和生活习惯也不是马上就能改掉的，再说变种病毒也没有疫苗，复工重新开 ...

疫苗这个真不好说。不过现在疫苗据说可以减轻症状。没去医院的风险，大家可能也就不会特别恐惧了。

Healthy

peppapig 发表于 2021-3-4 05:31 PM
不是大牛。。。

感觉最近长期仓位不能太重，需要nimble，保持一定的liquidity快进快出抓反弹。

请问如何区别growth 和value股票? 也是相信美国强大是靠高科技。谢谢！