1/5/2024 盘前：道指期货跌0.3% 12月非农公布在即

源济

盘前：道指期货跌0.3% 12月非农公布在即
2024年01月05日 21:26 环球市场播报

　　美股股指期货周五盘前小幅下挫，全球股债延续开年跌势，美元连续第6日走强，黄金迈向四周来首周下跌，对央行降息的押注降温推动狂欢派对的终结，非农的强势与否将决定这一趋势是否会持续。

　　截至发稿，道指期货跌0.3%，标普500期指跌0.3%，纳指期货跌0.3%。

　　德国DAX指数跌0.9%，英国富时100指数跌0.9%，法国CAC40指数跌1.2%，欧洲斯托克50指数跌1.1%。

　　WTI原油涨0.55%，报72.59美元/桶。布伦特原油涨0.39%，报77.89美元/桶。

　　全球股市下跌，恐结束连续九周的涨势，美债延续跌势，料录得去年10月以来最大单周跌幅，因市场猜测美联储可能推迟降息。美元连续第六天走强，有望录得5月中旬以来最大单周涨幅。

　　摩根士丹利(92.15, 0.24, 0.26%)资本国际最广泛的全球股票指数当天持平，但本周将下跌1.78%。

　　今日稍晚将公布备受关注的美国月度非农就业数据，目前谨慎情绪在上升。

　　去年年底，全球市场大幅反弹，因为交易员们消化美联储在2024年将降息约六次，以及欧洲央行将大幅放松货币政策的预期。

　　“2024年股市开盘疲软表明，投资者正在经历去年12月繁荣后的宿醉，他们意识到乐观的好转可能来得太快了，”Federated Hermes全球股票高级投资组合经理Lewis Grant说。

　　交易员们正在等待美国就业报告，该报告预计将显示，上个月雇主增加17.5万个职位。虽然这比11月份的招聘速度要慢，但仍能反映出经济的强劲，并进一步证明对宽松货币政策的押注已经走得太远了。

　　掉期交易员目前认为，美联储在3月会议上降息的可能性约为65%，低于一周前几乎完全反映出的降息可能性。

　　Ned Davis Research首席全球策略师Joe Kalish补充称，美联储主席鲍威尔“只会在数据允许的范围内采取行动，因此定价的问题是，市场对六次降息的预期是否太多了。”

　　Kalish说：“它们可能太多，也可能不够，但这完全取决于数据。”

　　因此，投资者正在对去年最受欢迎的一些交易进行回撤。以科技股为主的纳斯达克(14510.3, -81.91, -0.56%)100指数期货本周迄今跌幅已超过3%。

　　“股票估值在很大程度上反映了一个非常良性的宏观结果，这使得市场很难从目前水平走高，”Bank J． Safra Sarasin股票策略师Wolf von Rotberg说，“因此，随着下行风险占上风，2024年上半年对股市来说可能是艰难的一年。”

　　10年期国债收益率回到了4%以上。10年期美国国债收益率攀升4个基点，至4.034%。该收益率跟随长期借贷成本预期，随着债券价格下跌而上升。这一关键债券收益率本周已上涨近18个基点。

　　德国10年期国债收益率周五上涨6个基点，至2.16%，较上周上涨13个基点。

　　衡量美元兑一篮子六种主要货币的美元指数上涨0.3%，至102.73。本周累计上涨1.35%。

　　“在即将公布的美国就业数据之前，市场情绪又回到了观望状态，”IG Asia策略师Jun Rong Yeap说，“我们可能必须看到美国劳动力市场大幅走弱，才能证明最早在3月份降息的市场定价是合理的。”

　　非农出炉后“降息狂欢”散场？ 有交易员押注“全球资产定价之锚”奔向4.15%。

　　美国国债期权市场周四出现了一场大规模的看跌押注。该看跌押注的目标在于，到周五美债交易收盘时，美国10年期国债收益率将飙升至4.15%的这一高位，较周四收盘水平跃升约0.15个百分点。

　　如果实现，这将标志着10年期国债收益率创下2023年3月底以来的最大单日涨幅。这表明，一些美债交易员押注非农数据将比市场普遍预期更加乐观，暗示通胀有升温之势，最终击垮过于激进的降息预期，刺激10年期美债收益率上行。

　　美银：投资者现在最爱现金，货币基金新年首周“吸金”规模创纪录。

　　美国银行(33.8, 0.27, 0.81%)的数据显示，在截至1月3日的一周内，投资者向现金基金注入了1230亿美元。以Michael Hartnett为首的策略师在一份报告中援引EPFR Global的数据称，虽然资金流入货币市场是每年年初的典型现象，但今年第一周的资金流入规模是有史以来最大的。

　　Hartnett称，如果美联储利率周期的历史趋势保持不变，货币市场的“当前资金流入时期”可能会在9月份结束。

　　距6万亿仅一步之遥！ 美国货基市场高达5.965万亿美元再创新高。

　　货币市场基金资产升至历史新高，主要原因是年底投资者寻求保护现金流入政府部门。根据美国投资公司协会的数据，截至1月3日的一周内，约有786亿美元流入美国货币市场基金。总资产从前一周的5.89万亿美元增至5.965万亿美元。

　　焦点个股

　　特斯拉(237.93, -0.52, -0.22%)盘前跌0.9%，因自动驾驶系统存在安全隐患，在华召回160万辆汽车。

　　美国互动健身平台Peloton盘前续涨超8%，与TikTok建立合作关系。

　　Omega Therapeutics涨超6%，与诺和诺德(107.63, 4.01, 3.87%)合作开发新型肥胖疗法。

　　开市客盘前涨0.9%，12月净销售额为261.5亿美元，同比增长10%。