墨西哥蒙特雷：北美“新东莞”？

源济

墨西哥蒙特雷：北美“新东莞”？

图片来源：视觉中国

最近一次在达拉斯-沃斯堡（DFW）机场的行政酒廊，我注意到一个现象：去往蒙特雷（Monterrey）的登机口异常热闹，挤满了讲着英语、德语和中文的商务人士。

邻座一位供应链经理正兴奋地讨论着蒙特雷的“超级工厂”机会。这不禁让人发问：为什么是蒙特雷？

这印证了我们内部物流和客户的数据：墨西哥北部的工业城市蒙特雷（Monterrey），正在成为北美供应链版图中最热的节点。它是墨西哥东北部新莱昂州的首府，距墨西哥城约900公里，靠近美国德克萨斯州边境（距拉雷多市仅两个半小时车程）。

从宏观上看，这背后是全球供应链从“效率优先”转向“韧性优先”的必然结果。企业不再将所有制造环节押注于单一国家，而是转向“本地生产、本地供应”的区域化布局。

从蒙特雷自身看，也有天时、地利、人和多方面的因素。而蒙特雷的崛起，并非要取代“中国制造”，而是作为“中国Plus”战略的全球化新路径，正在扮演“北美东莞”的角色。

为什么是蒙特雷？蒙特雷成为“北美新东莞”的背后，是“近岸外包”的天时与地利。

地缘政治和疫情后供应链重塑带来的“天时”，是蒙特雷崛起的首要因素。

中美关税摩擦和“去风险化”战略，迫使企业寻找中国以外的制造基地。数据变化非常直观：2023年，墨西哥首次超过中国，成为美国最大的进口来源国。那一年，美国从中国进口额暴跌20%至4272亿美元，而从墨西哥进口额则达到4756亿美元（数据来源：US Census Bureau, 2023）。

几年前的疫情暴露了长链物流的脆弱性。2021年巅峰期，从亚洲到北美的海运成本一度飙升。相比之下，蒙特雷的“地利”无可替代。它距美国得州边境仅两小时车程，是连接美国和墨西哥的黄金通道。

货物从蒙特雷经铁路或公路至洛杉矶只需要两到三天，到芝加哥约30小时。这比从亚洲海运至美国节省了高达80%的物流时间；相应地，成本也会显著降低。2020年生效的《美墨加协定》（USMCA）及其原产地规则——例如要求75%的汽车北美内容比例，更是为本土制造注入了政策确定性。

除了外部机遇，蒙特雷的内部生态也在加速成型。而说身处墨西哥第二大工业区的蒙特雷是“北美新东莞”，也并不只在于生产能力，还在于“北美三角枢纽”的形成。

中国东莞模式的核心是极致的产业集群。墨西哥蒙特雷也正沿着这条路，围绕汽车、电子和新能源构建生态圈。蒙特雷并非孤立的“工厂”，它正在与美国加州、得州形成一个“北美三角枢纽”，我们不妨在这里建立一个新的“大湾区”概念。在这个“三角大湾区”中，蒙特雷扮演“制造中心”的角色，得州提供物流与能源，加州的长处则主要在于创新与资本。

在蒙特雷这个“北美东莞”，巨头引领效应明显。

例如，特斯拉（Tesla）2023年官宣在蒙特雷投资五十亿至百亿美元建设“超级工厂”。这个进程尽管有所放缓，2025年投产的计划也未能实现，但头部企业所产生的“磁铁”效应已经拉动了整个生态链。

中国企业的身影更是非常突出。中国供应商正“组团”进驻墨西哥，尤其是蒙特雷，以绕开USMCA壁垒进入美国市场。

在家电领域，中国海信（Hisense）2023年宣布投资2.5亿美元，在蒙特雷开设第二家电厂（冰箱生产），利用零关税出口美国。

在新能源领域，天合光能（Trina Solar）2023年宣布在蒙特雷的富山（Hofusan）工业园投资10亿美元建设太阳能板厂，现在还在推进中。

在汽车制造领域，江淮汽车（JAC Group）已启动在蒙特雷的投资，建设汽车装配厂，预计2026年投产，利用USMCA零关税供应北美市场。

据行业估算（Rhodium Group等），2023–2025年中国对墨西哥FDI累计超100亿美元，蒙特雷所在新莱昂州占比显著。

如果我们细细比较墨西哥蒙特雷与中国东莞，会发现这两座城市有着相似的优势，但面临的挑战区别较大。

如今的蒙特雷，与当年的东莞有相似的“世界工厂”DNA。

优势一是产业集群。除了前面提到过的富山工业园，蒙特雷还有FINSA等工业园，这些工业园入驻了大量汽车、电子企业，形成了“几公里产业链”的雏形。优势二在于人力资源。一方面，可以说，墨西哥在对拉美国家人才的吸引力方面几乎仅次于美国。另一方面，2024年，蒙特雷制造业平均时薪5美元左右，远低于美国南部的20-25美元，甚至低于目前东莞的水平。

但蒙特雷也面临着东莞未曾遇到的“成长的烦恼”，这些是选择“北美东莞”的企业必须正视的瓶颈。

首先是基础设施极限。东莞有成熟的高铁和港口网络，而蒙特雷正面临严峻的水电短缺。2023-2025年，水荒问题突出，蒙特雷三座主要水库容量曾一度降至43%、9%和1%，居民供水受限，电力供应也不稳定，这成为制造业的瓶颈。

第二，墨西哥的劳动力“红利”也有短板。墨西哥的人口红利不及当年的中国，熟练工竞争激烈，导致成本快速上升。蒙特雷时薪从2023年的3.70美元升至2024年的5美元上下，预计2025年将达到6.10美元。这成为企业，尤其是中国企业面临的一大瓶颈。

第三，安全与文化方面也有“烦恼”。治安是墨西哥的普遍痛点；尽管蒙特雷的工业园区受到政府特别保护，相对稳定（Numbeo犯罪指数2025年是58.8，属中度风险），但工会文化、社区关系等，仍是中国企业需要适应的新课题。

面对劳动力瓶颈，中国企业的解决方案极具时代特色：带去自动化。许多中企将在中国验证过的“AI+硬件”自动化产线带到墨西哥，用科技弥补人才短缺。

当然，这样做，给当地带去的就业机会有限，可能会降低当地的热情。也正是为此，ESG（环境、社会和治理）和社区管理成为需要关注新需求。设厂后如何与本地居民建立良好关系，是中国企业格外要下功夫的领域。此外，评估USMCA合规和本地自动化等，也是需要关注的角度。

同时，企业也必须学会管理新的风险。地缘政治不能盲目乐观，企业应将供应市场多元化，例如，保持一部分产能供应拉美本地市场。

蒙特雷的崛起，也预示着全球供应链正在重构为几个主要的区域中心。未来，全球可能形成“三大东莞”：第一北美东莞：以蒙特雷为中心，服务北美市场；第二，欧洲东莞：以匈牙利、波兰为代表，服务德国和欧盟市场；第三，亚洲东莞：以中国“老”东莞，以及越南等国家为代表，继续服务亚洲及全球其他市场。

这不代表“去中国化”，而是中国全球化的下一步——“中国Plus”。中国企业正从“出口”转向“全球本土化”（Glocalization）。蒙特雷工厂的核心设备、模具很多仍从东莞进口，形成了遥相呼应的“卫星城”效应。

当分析最新的全球化图景时，这“三大东莞”，以及“中国plus”，就是我想特别指出的。

对于企业家而言，“出海”早已是必选项。上一个四十年，“如何与东莞打交道”是全球企业的必修课；下一个十年乃至更长的时间，“如何理解蒙特雷”，也会是北美乃至全球商界领袖的新功课。

编辑：杨安琪